一季度券商投行業(yè)務(wù)收官之際 募資金額合計(jì)786.22億元

受疫情影響，新股發(fā)行情況及券商投行收入情況備受市場(chǎng)關(guān)注。在一季度券商投行業(yè)務(wù)收官之際，《證券日?qǐng)?bào)》記者梳理統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，監(jiān)管層繼續(xù)堅(jiān)持推進(jìn)新股發(fā)行常態(tài)化，市場(chǎng)共有51家企業(yè)成功上市，募資金額合計(jì)786.22億元，為券商首發(fā)業(yè)務(wù)帶來(lái)26.9億元收入，環(huán)比增長(zhǎng)89.76%，同比剔除科創(chuàng)板項(xiàng)目收入后則下滑25.37%。

中金公司以4.44億元超越中信證券，登頂一季度首發(fā)承銷與保薦收入榜首，與其他券商拉開(kāi)距離，占IPO承銷收入市場(chǎng)份額的16.5%，頭部券商投行實(shí)力顯著。另有5家券商一季度IPO收入在2億元至3億元之間。

值得注意的是，擁有保薦資格牌照的92家券商中，還有69家券商的IPO承銷收入“顆粒無(wú)收”。

中金公司超越中信證券居首

首發(fā)上市情況直接影響著券商首發(fā)業(yè)務(wù)的收入水平。據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，今年一季度券商首發(fā)項(xiàng)目中共有51家企業(yè)成功上市，為券商年內(nèi)首發(fā)帶來(lái)26.9億元收入，其中科創(chuàng)板項(xiàng)目持續(xù)券商首發(fā)收入帶來(lái)明顯增量，16.32億元券商首發(fā)收入來(lái)自24家科創(chuàng)板項(xiàng)目，占比超六成。

就各券商角度而言，中金公司以4.44億元超越中信證券，登頂一季度首發(fā)承銷與保薦收入榜首，與其他券商拉開(kāi)距離。具體來(lái)看，中金公司一季度成功承銷與保薦8個(gè)項(xiàng)目上市，其中科創(chuàng)板項(xiàng)目共計(jì)6個(gè)，分別為華潤(rùn)微、澤璟制藥、華峰測(cè)控、百奧泰、優(yōu)刻得、威勝信息。

中信建投證券位居第二，因承銷與保薦京滬高鐵、東岳硅材、天箭科技及科創(chuàng)板項(xiàng)目廣大特材和紫晶存儲(chǔ)獲2.92億元收入。光大證券躋身前三，因承銷與保薦5個(gè)項(xiàng)目獲2.54億元收入。此外，中信證券、廣發(fā)證券、國(guó)金證券今年一季度首發(fā)承銷與保薦收入也突破2億元。

總體來(lái)看，今年一季度共有23家券商的首發(fā)承銷與保薦收入“入袋”，而我國(guó)擁有保薦資格“牌照”的券商已達(dá)92家，照此來(lái)看，今年一季度還有69家券商的首發(fā)承銷保薦收入“顆粒無(wú)收”

對(duì)于券商IPO承銷收入及全年投行業(yè)績(jī)預(yù)測(cè)，渤海證券非銀團(tuán)隊(duì)在近期表示：“2020年投行業(yè)務(wù)放量將為證券行業(yè)帶來(lái)新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，在謹(jǐn)慎/中性/樂(lè)觀假設(shè)下，2020 年IPO承銷保薦收入分別為126.67億元、133億元、139.34 億元。投行業(yè)務(wù)總收入在謹(jǐn)慎/中性/樂(lè)觀假設(shè)下的總收入為 628.9億元、678.04億元、727.21 億元。 ”

一季度股權(quán)承銷業(yè)務(wù)承壓

若對(duì)比以往首發(fā)收入來(lái)看，今年一季度首發(fā)收入較去年同期驟增89.76%，多賺了近13億元。若剔除今年一季度科創(chuàng)板項(xiàng)目收入，券商一季度首發(fā)收入則呈下滑趨勢(shì)，同比下滑25.37%。

不難看出，今年一季度券商投行首發(fā)收入或因疫情原因而受到影響。東方金誠(chéng)國(guó)際信用評(píng)估曾預(yù)測(cè)，今年一季度券商投行業(yè)務(wù)現(xiàn)場(chǎng)走訪工作將由于疫情影響而暫緩，證監(jiān)會(huì)也將涉及IPO、再融資、并購(gòu)重組的一些回復(fù)期限要求予以延緩處理，預(yù)計(jì)投行業(yè)務(wù)項(xiàng)目進(jìn)度將受到影響，券商一季度股權(quán)承銷業(yè)務(wù)承壓。

不過(guò)，券商豐足的IPO儲(chǔ)備項(xiàng)目有望為今年后三個(gè)季度的券商首發(fā)收入“添磚加瓦”。

數(shù)據(jù)顯示，目前證監(jiān)會(huì)受理的IPO審核申報(bào)企業(yè)為406家，其中“已受理”狀態(tài)的有19家，“已反饋”的有186家，“已預(yù)披露更新”有168家，“中止審查”有33家。此外，已在地方證監(jiān)局信息公布的“輔導(dǎo)備案登記受理”的企業(yè)數(shù)量達(dá)1780家。

中信建投證券的IPO“儲(chǔ)備軍”最豐富，達(dá)34家，此外還有101個(gè)項(xiàng)目已完成輔導(dǎo)備案登記受理。其次是中信證券，保薦IPO排隊(duì)家數(shù)達(dá)27家，輔導(dǎo)備案登記受理的有114家。招商證券、民生證券排位第三、第四，IPO排隊(duì)數(shù)量分別為25家、20家，輔導(dǎo)備案項(xiàng)目分別為84家、70家。這些IPO排隊(duì)儲(chǔ)備項(xiàng)目有望在2020年后三個(gè)季度率先登陸A股，為券商IPO承銷收入帶來(lái)新的增長(zhǎng)點(diǎn)。(證券日?qǐng)?bào))